Francoisgalvin - Qwice
Une petite visualisation graphique des différents métiers de la gestion de patrimoine. Ainsi qu'une explication sur le pourquoi et le comment on en arrive là ;)
Francoisgalvin - Qwice 2024
Une petite visualisation graphique des différents métiers de la gestion de patrimoine. Ainsi qu'une explication sur le pourquoi et le comment on en arrive là ;) <p>Qu'est-ce qui se cache derrière le conseil en gestion de patrimoine 🙈 ?</p><p></p><p></p><p>J'évoquais hier l'appellation équivoque du CGP.</p><p></p><p>Trop-plein d'acronymes, source de confusion, tout cela n'est pas clair🔆(si vous souhaitez les détails de ceux repris dans le visuel, c'est par ici : https://eldorago.fr/wiki/16664-les-intermediaires-indirects/16277-le-conseiller-en-gestion-de-patrimoine-cgp).</p><p></p><p>Pourquoi et comment en est-on arrivé là ?</p><p></p><p>Est-ce une volonté des autorités de régulation comme des professionnels du secteur de rendre la finance encore plus obscure qu'elle ne l'est déjà 🌑 ?</p><p></p><p>Oui et non ...</p><p></p><p>Non, car ce n'est pas volontaire. Évidemment.</p><p></p><p>Oui, car c'est la conséquence des rôles que jouent les CGP en tant qu'intermédiaires financiers (ici, du "patrimoine").</p><p></p><p>Car oui, les CGP sont des intermédiaires 👨💼.</p><p>Si l'on s'en tenait à la sémantique, on pourrait considérer qu'ils ne font qu'orienter par le conseil des individus qui en ont besoin. Dans ce sens, ils ne seraient pas intermédiaires.</p><p>Mais pour qu'il en soit ainsi, il faudrait que ce soit le conseil qui soit directement rémunéré par le client qui en a besoin.</p><p></p><p>Or, la réalité n'est majoritairement pas là.</p><p>Les métiers du conseil en gestion de patrimoine se sont construits autour d'un modèle de rémunération "d'apport d'affaire" 🏦.</p><p></p><p>C'est à dire que ce sont les établissements qui réalisent des opérations financières avec les clients finaux qui rémunèrent le conseiller.</p><p></p><p>Ce faisant, les métiers se sont scindés :</p><p></p><p>Le Conseil en Investissement Financier (CIF) pour celui qui met en relation le client qui a besoin de conseil avec une société de gestion de portefeuille qui, elle, gère des fonds d'investissement 💹.</p><p></p><p>L'Intermédiaire en Opération de Banque et Services de Paiement (IOBSP) pour celui qui met en relation avec les banques 💳.</p><p></p><p>Et l'Intermédiaire en Assurance (IAS) pour celui qui met en relation avec les assureurs ☔.</p><p></p><p>On comprend désormais pourquoi :</p><p>1) Les CGP sont souvent les trois à la fois</p><p>2) Le métier de CGP n'existe pas juridiquement</p><p>3) Il est difficile pour un individu qui a un besoin de conseil qui ne concerne ni un placement, ni un crédit, ni des assurances, de trouver un "CGP" qui le conseille 🔎.</p><p></p><p>Et ce qui est très intéressant, c'est qu'en structurant de cette manière les métiers du patrimoine, il serait en théorie possible à n'importe qui de prodiguer des conseils en gestion de patrimoine tant qu'il s'en tient au "conseil", sans mettre en relation le client avec un des établissements vus ci-dessous 🙃.</p><p></p><p>Est-ce que tout cela est une bonne ou une mauvaise chose ?</p><p>Difficile à dire.</p><p>D'un côté, cela rend le "conseil" accessible puisque souvent, il est "gratuit".</p><p>De l'autre, cela vide d'une partie de son sens la notion de conseil et rend ce secteur opaque aux yeux du public.</p><p></p><p>Si ces sujets vous intéressent, n'hésitez pas à vous abonner à notre Newsletter 👉 https://vu.fr/XXmn</p><p></p>
